有力一部在东岸佯攻，西岸松潘方面亦不必使用太多兵力，主力速向懋功开进，向雅（安）、名（山）、邛（崃）、大（邑）打去。这一动作关系全局。须集中二十个团以上突然出击，且后续悄速跟进，方能一下消灭敌人大部，夺取广大地区，展开战局。兄亦宜立即赶来懋功，以便商决一切。”
于是，张国焘于二十五日下午从茂县赶来懋功两河口镇。这天，在两河口镇举行了两个方面军会师庆祝大会。会场上，两个方面军的指战员在欢呼，围观的群众也在欢呼。天下着雨，未能冲淡热烈的喜庆气氛。庆祝大会结束后，大家走向一座喇嘛寺院，在那里举行宴会。然而，在表面的欢乐气氛下，有一股不和谐的暗流在涌动。
张国焘见周恩来、毛泽东、朱德等人面黄肌瘦、衣衫褴褛，一点不像是一支军队的将帅，内心不由疑窦丛生。这些曾经令蒋介石大伤脑筋的威武战将，如今怎么会落到这种地步了呢？难道是一方面军被蒋军打垮啦？……他急于弄清一方面军的实力，端着酒走到周恩来跟前，一边敬酒，一边阴阳怪气地说：“恩来兄，上海一别，至今不过四年多时间，你怎么一下子变老了呢？”
周恩来莞尔一笑，说：“最近身体有所不适，加上蓄了胡子，所以叫你认不出来了。”爬夹金山时，他染上了病。平时他就比别人劳累，这时就更加虚弱，看上去自然显得老相了。
张国焘说：“我看得出来，你们跟老蒋打了不少恶仗，吃了不少苦吧？”
周恩来说：“是这样的。好在这一切都已经过去了。现在我们两个方面军会师了，今后打老蒋力量更加强大了。”
张国焘说：“以前，我们曾对外宣称，你们一方面军拥有三十万人马！当然这是迷惑老蒋。现在看来，你们经过几个月的折腾，损失是不小吧？”
周恩来双眉一皱，感觉到张国焘居心叵测，是向他打探一方面军的虚实来了。他很快就镇定下来，泰然自若地望着张国焘，说：“老蒋集中优势兵力来对我们进行围追堵截，可以说自江西一路来，我们都是在蒋军的包围圈里东突西闯的，所以，损失是不小。但是，我们的精锐部队是保存了下来，而且比以前更有战斗力了。”不等张国焘提问，他又说：“我们知道，四方面军在老蒋的围剿中也遭受了不小挫折，不过，是比我们小一些。我想，四方面军的实力还是保存下来了吧？”
张国焘狡黠一笑，说：“我们有十万人马。”
“比一方面军强一些。”周恩来从容地点了点头说，“国焘兄，能者多劳，今后跟老蒋干，你可要多出力啊！”
“一家人，不说两家话。”张国焘笑了笑，尽管他在表面上做出谦逊的样子，语气里还是透出几分自得。“恩来兄，两个方面军会师了，我们以后就拧成一股绳，非打老蒋个落花流水不可！”
“为你这句话，我们再干一杯！”周恩来兴奋地说。其实，他们手上端的不是杯而是碗。勤务兵端酒坛过来，往他们的碗灌满了酒。他和张国焘豪爽地碰了一下碗，一仰头将一碗酒一饮而尽。
第二天，在两河口喇嘛庙里，中共中央政治局举行了红一、四方面军会师后的第一次会议，集中讨论统一战略方计问题。参加会议的人员有：政治局委员洛甫、周恩来、毛泽东、王稼祥、朱德、博古、张国焘；政治局候补委员刘少奇、凯丰、邓发。列席会议的有：刘伯承、林彪、彭德怀、聂荣臻、林伯渠、李富春、邓小平。
会议由洛甫主持。周恩来代表中央政治局作《关于目前战略方计的报告》。
周恩来在报告中先回顾了红一方面军离开中央苏区九个月来战略方计几度变化之后，着重谈了三个问题：
一、关于战略方针
红一、四方面军会合前，四方面军决定西去懋功向西康，一方面军决定到岷江东岸。战略方针两个方面军是不同的。现在两个方面军都是离开了苏区，都在新的地区创建新的根据地。现在在什么地区建立苏区？其条件应力求：
⑴便利我们的作战。现在一、四方面军会合了，力量大了，应是地区大，好机动。松潘、理番、懋功、这地区虽大，但多是狭路，敌易封锁我，使我不易反攻。敌人正想在这些地方逼死我。
⑵群众条件，要人口较多，有利于红军本身发展、能大批扩大红军的地方。而松潘、理番、懋功、温川、抚边等地方，多数少数民族地区，人口只有二十万，这地区是不能成为根据地的。
⑶经济条件，能解决军队供给的比较优裕的地方。而这一带粮食缺少，牛羊有限，衣著之布皮也不易解决，军事上的补充更困难。因此，在这岷江西岸懋、松、理地区是不利于建立根据地的，如陷在这里就没有前途。我们应迅速向前，在川陕甘建立革命根据地。
二、关于战略行动
红一、四方面军转移，向南不能；向东过岷江，敌在东岸有一百三十个团，对我不利；向西北是广大草原。现只有转向甘肃，向岷山山脉以北，背向西，争取这一地域。这里道路比较多，人口多，山少。在此必会遇到敌人，我可